洛阳：以金融创新打破企业融资困局

近年来，在经济下行压力越来越大的情况下，许多企业面临着资金断裂的危险，融资难、融资成本高已成为影响企业发展的“克扣之手”。面对这一问题，洛阳创造性地盘活资源，创新金融模式，不断拓展企业融资渠道，降低企业融资成本，帮助一大批企业走出困境，实现了经济稳定、复苏、良好发展的趋势。

推进企业上市，拓宽资本市场融资渠道

“2009年股改时，账面净资产不到9000万元；上市三年多来，控股股东所持股份的市值超过30亿元，增长了30多倍。通过上市，龙华得到了更多的支持，获得了快速发展的机会。”洛阳龙华传热节能有限公司负责人曾公开表达过这种感受。

虽然上市给企业带来了可观的收益，但资本市场融资对洛阳的很多企业来说仍然是一个新的话题，很多人不敢也不想涉足这个陌生的领域。为此，近年来，洛阳市委、市政府积极引导、大力支持，促使一批企业勇敢地迈出了关键的一步。

企业上市是一项系统工程。在这项工作中，市委、市政府发挥了更多的思想引导作用。为了使企业了解上市的相关知识和效益，提高参与意识，近年来，市金融办率先不断开展了大量的宣传和培训。每年至少举办两次不同行业的大型培训和专题培训，邀请各领域专家讲解企业上市程序。上市企业负责人介绍上市经验和资本市场融资带来的好处，市有关部门说明相关政策。去年，我们还抓住新三板全面拓展的契机，在县区开展“新三板”活动，带领专家团队上门培训，累计培训20余次，实现了县市培训全覆盖，培训学员1500余人。随着对企业上市认识的不断加深，企业的概念也在逐渐改变。如今，市财政局几乎每天都能接到企业咨询和上市的电话。

企业的积极性提高了，党委和政府的下一步是协调服务。洛阳市委、市政府专门开辟了企业上市的绿色通道，建立了“一案一议”制度。在企业上市过程中，各相关部门共同做好土地、房地产、规划等相关工作，做好专项工作，帮助企业轻装上阵。在市县两级，还建立了上市储备企业数据库，培育仓储企业，建立仓储企业数据库动态跟踪。目前，全市有新三板后备企业50多家。同时，市委、市政府相继出台了支持上市的相关政策，根据不同的上市行业给予企业80-150万元，各县(市)有不同的支持激励政策。

在一系列措施的推动下，一批企业成功实现了资本市场融资。今年上半年，龙华节能完成再融资，融资7.1亿元。普莱科生物工程有限公司在上海证券交易所上市并正式上市，融资6.2亿元，成为洛阳第11家上市公司。

毫无疑问，上市带来的好处远远大于上市的艰辛。通过上市，企业融资渠道更加畅通，企业规模效益和抗风险能力提高，品牌和市场影响力大大增强，对人才的吸引力也明显增强。

今年前九个月，一家公司上市，一家公司再融资，13家公司在新三板上市。目前，全市共有11家上市公司，发行了14只股票，新三板有21家上市公司，上市公司数量和上市公司数量均居全省第二位。全市新增资本市场融资177.7亿元，完成年度目标任务104.53%，同比增长22.89%，位居全省第二。

设立反向贷款的营运资金，小额资金会带来巨大的利益

如何解决中小企业融资的迫切需求，一直是洛阳市委、市政府非常担忧的问题。在深入调查研究的基础上，借鉴国外经验，洛阳市于去年6月启动了还贷周转金业务，即由财政出资的反向贷款业务。当企业银行贷款到期时，它为企业提供“过桥资金”为企业偿还贷款，然后在获得新的贷款后将贷款偿还给金融。要实现这个系统，需要解决两个问题。

首先是钱从何而来。去年，市政府投入2000万元设立反向贷款周转金，周转金5.1亿元，帮助130多家企业化解了银行贷款逾期风险，取得了良好效果，受到企业的广泛欢迎。今年，市政府以会议纪要的形式，明确要求市县两级财政增资，由市政府督查室监督实施。目前，反向贷款的营运资金已增加到1.4亿元。

其次，如何使用这笔钱。在营运资金审批程序中，市政府委托市金融办与商业银行签订合作协议，金融机构对企业使用申请进行审核和担保，而市金融办不直接审核和向企业发放资金。此举不仅防止了“权力寻租”，也避免了“信用风险”，对企业的持续健康发展起到了关键作用。

据悉，宜宾区一家重点高新技术企业近年来在多家银行融资超过1亿元人民币，主要是相互保险。今年年初，由于经济低迷和互保圈的影响，该企业资金链风险凸显。在这一关键时刻，各金融机构主动提供服务，帮助其办理了12笔还款周转金，总金额达5360万元，不仅保证了企业资金链的安全，也有效防止了风险在互保圈的扩散，避免了十多家互保企业陷入危机。

正是这样一个小小的行动振兴了大量的中小企业。它不仅能有效帮助中小企业解决因“时差”造成的“资金短路”问题，还能降低筹集临时还款资金的成本，保证企业保持良好的信用记录，为企业发展创造良好的融资环境，促进区域经济持续健康发展。此外，还取得了引导民间借贷利率下调的效果，保持了良好的金融生态。

据统计，截至9月底，全市共办理了913笔周转业务，企业使用政府流动资金37.5亿元无偿还贷款，帮助企业节约了4000多万元的反向贷款成本，为一大批处于成长期的企业家和中小企业提供了及时的资金支持。

举办融资路演，银企对接开创新局面

10月14日上午，初秋的天气有些寒冷，但在洛阳歌剧院举办的全市农业文化旅游产业融资路演对接会上，却是一片热闹热烈的景象。

“河南郑敏农牧有限公司是集种猪养殖、商品猪生产销售、有机林果、农产品无公害种植和技术服务为一体的大型农牧企业。它于3月18日成功登陆新三板，并连续拿下河南省。一级种猪场、国家生猪标准化示范场、国家生猪储备基地、河南省农业产业化重点龙头企业、河南省无公害畜产品认证。”

“洛阳路厄农业科技有限公司在全国拥有8000多名养螺户，覆盖全国25个省、市、自治区。农民平均收入5-6万元，部分农民年收入可达20万元。”

企业负责人充满信心和激情，竞相介绍自己的优势和发展规划。坐在他们对面的金融机构的代表们屏息静气地坐着，仔细倾听，不时地问几个问题。

150多家融资需求企业和银行、证券、基金、金融租赁等近100家投融资机构参加了对接会，参会人员超过500人。这是洛阳探索建立企业与投融资机构直接对接平台的新举措。所谓融资路演是指企业公开展示和介绍其产品、发展理念、发展计划、融资计划等。对投融资机构，从而实现他们之间的面对面沟通，这可以加深银行和企业之间的沟通和了解，加快融资过程。

这不是这个城市的第一场路演。4月28日上午，首届中小企业融资路演对接会在洛阳召开，来自银行、证券、私募股权投资和风险投资等100多家企业和30多家金融机构的代表参加了会议。奥凯富辉信息科技有限公司、鸿业信息科技有限公司等12家企业与金融机构进行了面对面的融资路演。会上，80多家企业和71亿元的融资需求也向各金融机构释放，受到企业和金融机构的普遍欢迎。

据报道，类似的融资路演将正常化。市委、市政府将通过前期摸底和筛选，选择一些发展前景好、成长性高的中小企业参与路演，并通过网站定期发布企业融资信息。

此外，洛阳市还实施了一系列创新措施:实施金融机构贷款和压贷制度，防范和化解企业资金链断裂风险；建立小微企业信用政府信用增级基金，进一步降低企业融资成本；引导企业实施海外融资，获得低成本信贷资金；与深圳创业投资集团合作成立创新投资基金...截至9月底，全市已完成融资447.8亿元，占全省485亿元目标融资任务的92.33%，融资总量居全省第二位。

目前，洛阳市多元化投融资体系日益完善，企业融资困难逐步缓解。金融创新的有效措施为一大批具有核心竞争力的优秀企业提供了黄金动力，必将为洛阳经济发展的蓬勃之春增添更多活力。

(屈)